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本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、基金合同及其他有关规定，并经中国证券监督管理委员会证监许可（2011）739号文核准公开募集。 本基金自2011年7月11日至2011年8月5日通过直销或代销机构向个人投资者、机构投资者和合格的境外机构投资者，以及法律法规规定或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资者公开发售。 本基金的管理人为诺安基金管理有限公司；托管人为中国建设银行股份有限公司。 本基金主要通过数量化手段优化投资策略，在控制风险的前提下，力争实现基金资产的长期稳定增值。 本基金投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行、上市的股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、权证、货币市场工具、股指期货和资产支持证券以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会相关规定。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。 1.资产配置策略 本基金主要投资的大类资产是股票、债券和现金，我们将从宏观面、政策面、资金面和基本面等全面研究、综合分析，发掘择时因子，根据择时因子信号和市场情况灵活配置大类资产。大类资产的配置由多因子市场择时模型和具体情况决定。模型分为周期模型和长周期模型，短周期模型每天进行更新，长周期模型在经济数据公布后及时进行更新。同时对于模型本身我们也会定期进行修正和检验。此外，需要指出的是在具备足够多预期收益率良好的投资标的时，将优先考虑股票类资产的配置，剩余资产将配置于债券类和现金类等大类资产上。 2.股票投资策略 本基金以“定量投资”为主，辅以“定性投资”，力争实现稳定超额回报。 定量投资方面，本基金将依托自主研发的定量投资模型，构建投资组合。其中，核心模型包括诺安行业选择模型、诺安多因素股票模型以及诺安组合优化器。量化投资小组将根据市场变化趋势，定期或不定期地对模型进行复核，并做相应调整，以不断改善模型的适用性。 （1）诺安行业选择模型 诺安行业选择模型，通过定量分析行业赢利能力、分析师的盈利预期、市场认同度等因素，捕捉具有投资吸引力的行业。根据各行业的投资吸引力，决定各行业相对于业绩比较基准中行业权重的相对偏离度。提高投资吸引力高的行业配置，降低投资吸引力低的行业配置。 （2）诺安多因素股票模型 通过诺安行业选择模型筛选的行业进入个股筛选程序。本基金在个股选择层面，采用“诺安多因素股票模型”。诺安基金根据对中国证券市场运行特征的长期研究 ， 选 取估值因 子（Valuation）、成长因子（Growth）、 盈利趋势（Operating）、 分 析师情绪（Sentiment）、市场因素（Market）五大类对 A 股股价波动具有较强解释度的指标，建立“诺安多因素股票模型”，并使该模型成为股票选择的重要依据。 定性投资主要利用基本面研究成果，对模型自动选股的结果进行复核和优选，即在诺安多因素股票模型筛选出的股票名单的基础上，根据分析师定性研究成果，剔除掉某些存在定性缺陷或发生不利变化和事件的上市公司的股票，从而进行定性优选。 3.债券投资策略 本基金的债券组合主要作为基金流动性管理的工具。 债券投资采取“自上而下”的策略，深入分析宏观经济、货币政策和利率变化趋势以及不同债券品种的收益率水平、流动性和信用风险等因素，以价值发现为基础，采取以久期管理策略为主，辅以收益率曲线策略、收益率利差策略等，确定和构造能够提供稳定收益、较高流动性的债券和货币市场工具组合。 4.权证投资策略 本基金在权证投资中将对权证标的证券的基本面进行研究，结合期权定价模型和我国证券市场的交易制度估计权证价值，进行稳健投资。 5.股指期货投资策略 本基金在股指期货投资中将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，在风险可控的前提下，本着谨慎性原则，参与股指期货的投资，以管理投资组合的系统性风险，改善组合的风险收益特性。股指期货的具体投资策略包括： （1）对冲投资组合的系统性风险。 （2）有效管理现金流量、降低建仓或调仓过程中的冲击成本等。 基金管理人将建立股指期货交易决策部门或小组，授权特定的管理人员负责股指期货的投资审批事项，同时针对股指期货交易制定投资决策流程和风险控制等制度并报董事会批准。 沪深300指数×75%＋上证国债指数×25%